2013年上半年光伏多晶硅市场分析及后市展望

1.2 国际多晶硅光伏市场价格走势

2013 年上半年国际多晶硅现货价格同国内价格一致也呈先扬后抑的走势，从年初 15.35 美元/千克温和增长至 4 月初的 18.6 美元/千克，增幅为 21.2%。4 月中旬进口价格逐 渐走低，于 6 月底下滑至 16.64 美元/千克。受多晶硅价格影响，硅片价格也随之波动， 其中，156mm 多晶硅片周均价从年初 0.807 美元/片缓慢增长至 4 月中旬的 0.852 美元/片， 增幅为 5.6%，4 月中旬 156mm 硅片价格开始逐渐走低，降至 0.842 美元/片后维持不变； 而受欧盟对华光伏产品“双反”影响，上半年电池片和组件的价格呈现上涨趋势，其中 156mm 多晶硅电池片周均价从年初的 0.341 美元/瓦，增至 6 月初的 0.414 美元/瓦，增幅 为 21.4%；晶硅组件周均价从 1 月初的 0.654 美元/瓦一路上涨至 6 月底的 0.733 美元/瓦， 增幅为 12.1%。但是 6 月份之后，国际市场特别是欧盟地区需求开始减弱，多晶硅电池片 逐步回落至 0.409 美元/瓦，但是跌幅也仅为 1.2%（附表 1）

1.3 多晶硅价格预测

若我国多晶硅“双反”初裁顺利进行，加之国内市场启动，预计下半年国内大型多晶 硅企业将逐步恢复产能，而部分小型企业将逐渐退出市场，或兼并整合提高竞争力以占据 一定市场。整个多晶硅产业经过过去两年调整，或将借助多晶硅“双反”的契机逐步走出 低谷。虽然预期多晶硅“双反”初裁之后，多晶硅现货价格在短期内会有一定的幅度回升， 但是在下游需求没有大幅增加，全球多晶硅产业竞争激烈的前提下，下半年多晶硅价格上 涨的幅度不大，预期价格会维持在 15-16 万元/吨。

2.全球供需情况分析

2.1 上半年全球多晶硅产量

据硅业分会统计，上半年全球多晶硅产量为 10 万吨，同比减少 10%以上。其中太阳 能级多晶硅产量 8.5 万吨以上，电子级多晶硅产量不足 1.5 万吨；同时，中国产量为 2.8 万吨，而国外产量为 7.2 万吨。虽然目前市场价格低于生产成本，但是国外主要多晶硅生 产企业开工率仍旧很高，达到 80-90%。上半年国外前四大生产企业（德国 Wacker 公司、 韩国 OCI、美国 Hemlock 和美国 REC 公司）的总产量超过 6 万吨。如包括中国中能，国 际前五家的产量接近 8.5 万吨，占全球总产量的 85%。从国际多晶硅企业产量的情况可以 看出，目前多晶硅供应充足，国外生产企业正在以低价倾销中国市场，导致中国多晶硅产 量不断减少，使企业经营陷入困境。

2.2 上半年全球多晶硅消费量

由于受到欧盟对华光伏产品进行“双反”的影响，上半年欧盟地区抢装光伏电站，促 使 2013 年上半年全球光伏市场需求稳定，并为光伏产品出货量的提高奠定了良好基础。 硅业分会估计，上半年全球晶硅电池的产量达到 18GW，其中中国太阳能电池片的产量达 到 11.3GW，占全球总产量的 63%左右。

而在终端市场-光伏电站安装方面，受欧洲削减光伏补贴的政策以及欧盟对华光伏产 品 “双反”影响，上半年欧盟地区的市场份额所有减少，但是安装量仍超过 6GW。而日 本受“再生能源特别措施法案”提振，2013 年上半年日本光伏安装量创历史新高， 1.2GW；达 美国上半年光伏装机量也超过 1.5GW。虽然中国国内市场仍未完全启动，但预测上半年 安装量仍超过 3GW。加之澳大利亚、印度和其他新兴国需求有所增长，因此估计 2013 年上半年全球光伏系统装机容量超过 16GW，并预计 2013 年全年的光伏安装量也将继续 维持在 30GW 以上，其最大的新增点为中国市场，预计下半年光伏安装量将有望超过 5.5GW。

2.3 上半年全球多晶硅供需情况及预测

2013 年上半年全球多晶硅产量达 10 万吨，电池片产量为 18GW，消耗多晶硅约 11 万吨，由于下游光伏企业在不断消化库存，多晶硅市场供需基本平衡。下半年全球光伏市 场需求在中国、美国、日本以及其他新兴市场的发展潜力巨大，而消费有望促进全球多晶 硅生产。预计全年晶硅电池的产量将达到 36GW，同比增加 6%。同时下半年全球太阳能 级多晶硅的产量也维持 10%以上的增长，达到 11.2 万吨。从全年供需角度分析，下半年 终端市场需求维持稳定增长，但是由于市场竞争激烈和区域之间的贸易保护，电池片和组 件的产量将有所减少，因此，预计 2013 年全球整体多晶硅光伏产业链供需将维持平衡状 态。